الفرق بين المخصصات والاحتياطات

July 5, 2023

الاحتياطيات والمخصصات هما مصطلحان ماليان يستخدمان لوصف أنواع مختلفة من الاستثمارات. الاحتياطيات هي استثمارات تتميز بتحديد محدد ومحدود للأصول المشترة، في حين أن الاحتياطيات هي استثمارات تتميز بمختلف الأصول المالية المشترة لغرض توفير رأس المال الاستثماري وحمايته. يمكن أن تشمل الاحتياطيات الأسهم أو السندات أو الأصول العقارية، بينما يمكن أن تشمل الاحتياطيات الأصول المالية المتنوعة مثل سندات الأصول والأسهم والسلع والعملات الأجنبية والذهب والعقارات.

ويمكن شرح كل مصطلح بشكل مفصل أكثر كالآتي:

ما هو المخصص؟

يُشير مصطلح المخصصات في المحاسبة (Provisions) إلى الأموال التي يتم ادّخارها من إيرادات الشركة؛ للتعويض عن مصاريف أو خسائر معينة أو محتملة. على سبيل المثال أصبحت الأصول الثابتة للشركة، مثل السيارات، أقل كفاءة على مر السنين، مما أدى إلى انخفاض الإنتاج الأمر الذي كان له تأثير سلبي على نجاح الشركة.

هنا تدخل المخصصات حيز التنفيذ حيث يتم استخدام أموالها لتعويض الأصول أو الخصوم البالية. تتضمن أمثلة المخصصات: مخصص الديون المعدومة ومخصص الديون المعدومة ومخصص استهلاك الأصول ومخصص الاستهلاك ومخصص الضرائب ومخصص مزايا الاستقالة وما إلى ذلك.

ما هو الاحتياطي؟

يدل مصطلح الاحتياطي في المحاسبة (Reserve) على الأموال المُستقطَعة من أرباح الشركة؛ بغرض الحفاظ على الاستقرار المالي للشركة، وأعمال التطوير، وتعويض نفقات أو خسائر غير محتملة الحدوث. فعلى سبيل المثال إذا أرادت الشركة إجراء توسعّات وزيادة في حجم الإنتاج، فإنها تتوجه إلى احتياطي الأرباح وليس الإيرادات أو رأس المال.

ومن أمثلة الاحتياطيات في المحاسبة: احتياطي قانوني، احتياطي طوارئ، احتياطي شراء سندات حكومية، احتياطي رأس المال، احتياطي التوسع والتطوير.

هل يمكن استخدام المخصصات والاحتياطات في نفس الوقت؟

نعم، يمكن استخدام المخصصات والاحتياطات في نفس الوقت في محفظة استثمارية. فعلى سبيل المثال، يمكن للمستثمر تخصيص جزء من محفظته للاستثمار في المخصصات، وهذا يسمح له بتحقيق الأهداف المالية الخاصة به، مثل تحقيق عوائد عالية من استثمارات محددة. في الوقت نفسه، يمكن للمستثمر تخصيص جزء آخر من المحفظة للاستثمار في الاحتياطات، وهذا يسمح له بتوفير رأس المال وحمايته من المخاطر المحتملة في الأسواق المالية. يتوقف الاستخدام المناسب للمخصصات والاحتياطات على أهداف المستثمر ومستوى الخبرة والمخاطر التي يمكنه تحملها.

ما هي مميزات وعيوب المخصصات والاحتياطات؟

تتميز المخصصات والاحتياطات بمميزات وعيوب تختلف باختلاف الأهداف والظروف المالية للمستثمر. وفيما يلي بعض المميزات والعيوب الشائعة لكل منهما:

مميزات المخصصات:

توفر فرصة لتحقيق عوائد عالية على المدى الطويل من خلال الاستثمار في قطاعات أو شركات محددة.

تساعد في تنويع المحفظة الاستثمارية وتقليل المخاطر المحتملة.

تتيح للمستثمر التحكم الكامل في الأصول التي يستثمر فيها.

عيوب المخصصات:

تزيد المخاطر المتعلقة بالاستثمار في قطاعات أو شركات محددة، حيث أن الأسعار يمكن أن تتأثر بأحداث خاصة بتلك الشركات أو تلك القطاعات.

قد تكون المخصصات غير متاحة للمستثمر العادي وتتطلب مستوى عالٍ من الخبرة والمعرفة المالية.

مميزات الاحتياطات:

توفر حماية لرأس المال المستثمر من المخاطر المحتملة في الأسواق المالية.

تتيح للمستثمر تحقيق عوائد معقولة على المدى الطويل.

تتيح للمستثمر التنوع في المحفظة الاستثمارية عبر الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأصول المالية.

عيوب الاحتياطات:

قد تتضمن الاحتياطات مخاطر منخفضة نسبياً مما يمكن أن يؤدي إلى تحقيق عوائد أقل على المدى الطويل.

قد يكون من الصعب تحديد الوقت المناسب للخروج من الاحتياطات واستثمار الأموال في أصول أخرى أكثر ربحية.

ما هي الأدوات المالية التي يمكن استخدامها للاستثمار في المخصصات والاحتياطات؟

يمكن استخدام مجموعة متنوعة من الأدوات المالية للاستثمار في المخصصات والاحتياطات، وتشمل بعض هذه الأدوات:

الأسهم: تعتبر الأسهم من أكثر الأصول الشائعة في المخصصات والاحتياطات، حيث يمكن اختيار شركات محددة أو صناديق استثمارية للاستثمار فيها.

السندات: تشمل السندات سندات الخزانة والسندات الحكومية وسندات الشركات، وتعتبر استثمارًا أكثر أمانًا من الأسهم.

السلع: تشمل السلع الذهب والفضة والنفط والغاز والقمح والذرة وغيرها، وتتميز بتقلبات الأسعار الشديدة ويمكن استخدامها في المخصصات.

الصكوك: تعتبر الصكوك أداة استثمارية إسلامية تستخدم لتمويل المشاريع الكبيرة وتوفير عوائد استثمارية مضمونة.

الأسواق الناشئة: تشمل الأسواق الناشئة الأسواق في الدول النامية التي تتميز بنمو اقتصادي سريع، وتمثل فرصة للاستثمار في المخصصات.

العقارات: تعتبر العقارات واحدة من الأصول الأكثر شيوعًا في المخصصات والاحتياطات، وتمثل فرصة للاستثمار في العقارات التجارية والسكنية.

يجب على المستثمر البحث عن الأدوات المالية التي تناسب أهدافه وظروفه المالية وتحليل المخاطر المرتبطة بكل أداة استثمارية قبل اتخاذ قرار الاستثمار فيها.

الفرق بين المخصص والاحتياط

المخصص مال يؤخذ من الإيراد، أما الاحتياط فهو جزء من الأرباح تحتجز للغرض ما.

المخصص ينتج عن نقص إمّا حدث أو من المحتمل أن يحدث في المستقبل، أما الاحتياط فهو ناتج عن أرباح أخذ جزء منها لأهداف معينة محتملة الحدوث.

المخصصات تكون وفقاً لنظرة إدارية أو مالية بحاجة إليها، أي أنها من الخصوم المتداولة، أما الاحتياط فهو مكونة من حقوق الملاك أو شرط أساسي لنصوص قانونية ملزمة بتكوينها.

المخصص عب أو تحميل على الأرباح، الاحتياطات هي توزيع الربح.

المخصص يثبت في قائمة الدخل، أما الاحتياط يثبت في قائمة التوزيعات.

أنواع المخصصات المحاسبية

هناك نوعين من المخصصات المحاسبية:

الأول: مخصصات ذات صلة بالأصول

ويندرج تحت هذا النوع مخصصات تعويض إهلاك الأصول الثابتة، وكذلك مخصصات تعويض الديون المعدومة وكذلك المشكوك في تحصيلها.

الثاني: مخصصات ذات صلة بالالتزامات

ويندرج تحت هذا النوع الأموال التي قد تجدّ في معاملات الضرائب، وكذلك سداد الالتزامات التي قد تنشأ عن القضايا وما يتبعها من تعويضات ورسوم وغرامات.

أنواع الاحتياطي في المحاسبة

للاحتياطي أنواع عدة تختلف وفقًا للهدف منها والإجراء المُتّخذ من ورائها، ومن أهم هذه الأنواع:

الاحتياطي القانوني وهو النسبة المفروضة من القانون على الشركات.

الاحتياطي النظامي وهو ما يتحدد من قِبل مُلّاك الشركة وفقًا لنظامها الذي تسير عليه.

احتياطي رأس المال وهو ما يتم حجزه من أموال لمواجهة أي نقص قد يُصيب رأس المال في الشركة.

الاحتياطي العام وهو النسبة التي تُقرّها الشركة كاحتياطي من أجل تدعيم المركز المالي.

احتياطي التوسع وهو النسبة لتنفيذ أعمال التوسع والتطوير بالشركة.

احتياطي السندات الحكومية وهو المال المحتجز لشراء السندات الحكومية التي تعرضها الدولة.

احتياطي الطوارئ وهو النسبة المحددة لمواجهة حالات الطوارئ المستقبلية غير المتوقعة.

المصادر:

https://www.vedantu.com/commerce/difference-between-provision-and-reserve

https://mawdoo3.com/%D8%A7%D9%84%D9%81%D8%B1%D9%82_%D8%A8%D9%8A%D9%86_%D8%A7%D9%84%D9%85%D8%AE%D8%B5%D8%B5_%D9%88%D8%A7%D9%84%D8%A7%D8%AD%D8%AA%D9%8A%D8%A7%D8%B7%D9%8A

https://keydifferences.com/difference-between-provision-and-reserve.html

https://byjus.com/commerce/difference-between-reserve-and-provision